《歐盟工業(yè)研發(fā)投資記分牌》由歐盟委員會主持編纂，自2004年起對歐盟成員國和中國、美國、日本等國家和地區(qū)一流企業(yè)的研究和創(chuàng)新活動開展統(tǒng)計評估，以研發(fā)投入（R&D經(jīng)費）對其進(jìn)行排名并每年發(fā)布企業(yè)榜單及報告，分析企業(yè)發(fā)展態(tài)勢及新興的投資趨勢。本篇文章基于2023年發(fā)布的《歐盟工業(yè)研發(fā)投資記分牌》[1] ，重點選取全球入榜企業(yè)R&D經(jīng)費所投向的前五大領(lǐng)域，即軟件和計算機(jī)服務(wù)、制藥和生物技術(shù)、硬件和設(shè)備、汽車及零部件、電子和電氣設(shè)備，對其中民營企業(yè)[2]數(shù)量及研發(fā)投入情況進(jìn)行分析，并與重點國家/地區(qū)入榜企業(yè)進(jìn)行橫向?qū)Ρ取?/span>

電子和電氣設(shè)備領(lǐng)域的中國民營企業(yè)數(shù)量及R&D經(jīng)費規(guī)模已超過美國企業(yè)。2022年，電子和電氣設(shè)備領(lǐng)域的中國民營企業(yè)有74家（占該領(lǐng)域入榜中國企業(yè)的71.15%），在該領(lǐng)域全球入榜企業(yè)中的數(shù)量占比和R&D經(jīng)費占比分別為29.13%和 17.32%，均已實現(xiàn)對美國、歐盟及日本企業(yè)的超越。但R&D經(jīng)費規(guī)模仍不及韓國企業(yè)，韓國4家入榜企業(yè)分別為三星電子、三星SDI、三星電機(jī)、樂而幸半導(dǎo)體，合計貢獻(xiàn)了該領(lǐng)域21.82%的R&D經(jīng)費。此外，中國民營企業(yè)研發(fā)投入強(qiáng)度達(dá)到5.14%，與美國、歐盟、日本企業(yè)基本處于同一水平，但較韓國企業(yè)的8.02%仍有差距。

寧德時代、隆基綠能等引領(lǐng)中國動力電池及光伏行業(yè)走在全球前列。2022年，74家民營企業(yè)在該領(lǐng)域所有入榜企業(yè)（254家）中的研發(fā)投入排名分布在第5位至第254位，中位數(shù)位次為第149位。位次最高的5家民營企業(yè)分別為全球第114位的寧德時代、全球第204位的TCL科技、全球第220位的立訊精密、全球第223位的隆基綠能、全球第318位的歌爾股份。寧德時代從蘋果供應(yīng)商起家，通過持續(xù)加大研發(fā)投入和不斷的技術(shù)創(chuàng)新實現(xiàn)了與汽車整車廠的緊密合作與互惠共生，成長為全球鋰電王者；隆基綠能在全球光伏組件供應(yīng)商出貨量排名中長期保持第一；歌爾股份中高端虛擬現(xiàn)實頭盔顯示器出貨量占全球份額80%以上, 成為全球微電聲領(lǐng)域領(lǐng)導(dǎo)廠商。

軟件和計算機(jī)服務(wù)領(lǐng)域的中國民營企業(yè)數(shù)量及R&D經(jīng)費總額僅次于美國，但與其依然存在較大差距。2022年，軟件和計算機(jī)服務(wù)領(lǐng)域入榜民營企業(yè)53家，占該領(lǐng)域中國入榜企業(yè)數(shù)量的74.65%、R&D經(jīng)費的91.21%。國際比較來看，該領(lǐng)域中美國企業(yè)仍占據(jù)絕對優(yōu)勢地位，近十年來中國民營企業(yè)R&D經(jīng)費規(guī)模雖以78.57%的年復(fù)合增速增長，但在該領(lǐng)域全球入榜企業(yè)數(shù)量和R&D經(jīng)費中的占比僅分別為16.21%和12.52%，與美國（56.88%、73.92%）相比仍有較大差距。從研發(fā)投入強(qiáng)度來看，中國民營企業(yè)達(dá)到10.76%，但美、德及歐盟企業(yè)均在15%以上。

中國民營企業(yè)盈利能力表現(xiàn)亮眼。2022年，該領(lǐng)域入榜中國民營企業(yè)實現(xiàn)利潤總額514.85億歐元，占該領(lǐng)域中國入榜企業(yè)利潤總額的94.85%、全球利潤總額的18.47%，高于16.21%的企業(yè)數(shù)量占比。此外，中國民營企業(yè)利潤率水平顯著提升，從2013年的10.68%提高至2022年的18.33%，已超越歐盟、德國及日本企業(yè)，略低于美國企業(yè)19.86%的平均水平。

騰訊、阿里巴巴、百度等民營企業(yè)引領(lǐng)中國數(shù)字經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)發(fā)展。2022年，53家中國民營企業(yè)在該領(lǐng)域入榜企業(yè)（327家）中的研發(fā)投入排名分布在第4位至第325位，中位數(shù)位次約為第190位。同時，該領(lǐng)域中前6家中國企業(yè)均為民營企業(yè)，分別為全球第19位的騰訊、全球第22位的阿里巴巴、全球第62位的百度、全球第110位的網(wǎng)易、全球第179位的滴滴、全球第332位的嗶哩嗶哩。騰訊、阿里巴巴、百度等已經(jīng)成長為世界級的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)，以新模式、新業(yè)態(tài)推動我國服務(wù)業(yè)的數(shù)字化轉(zhuǎn)型，在激發(fā)消費潛力、帶動就業(yè)、服務(wù)中小微企業(yè)方面發(fā)揮出重要作用，同時也在云服務(wù)、智能語音、芯片、大模型等人工智能前沿領(lǐng)域積極布局業(yè)務(wù)，成為驅(qū)動我國數(shù)字經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵力量。

硬件和設(shè)備領(lǐng)域的中國民營企業(yè)數(shù)量不及美國及中國臺灣， R&D經(jīng)費較美仍有差距。2022年，硬件和設(shè)備領(lǐng)域民營企業(yè)有36家，占該領(lǐng)域中國入榜企業(yè)數(shù)量的63.16%、R&D經(jīng)費的77.93%。橫向比較來看，該領(lǐng)域中美國企業(yè)同樣占據(jù)優(yōu)勢地位，在該領(lǐng)域全球入榜企業(yè)中的數(shù)量占比和R&D經(jīng)費分別達(dá)到32.87%和56.14%，中國民營企業(yè)則分別為16.67%和14.63%。此外，中國臺灣地區(qū)入榜企業(yè)達(dá)到42家，數(shù)量多于但R&D經(jīng)費低于中國民營企業(yè)。

該領(lǐng)域民營企業(yè)盈利能力存在短板。這一短板主要體現(xiàn)在民營企業(yè)利潤總額低、利潤率低。2022年，民營企業(yè)實現(xiàn)利潤118.29億歐元，在該領(lǐng)域全球入榜企業(yè)中的占比僅為3.30%，遠(yuǎn)低于美國企業(yè)的64.02%、中國臺灣企業(yè)的14.63%，也低于歐盟及日本企業(yè)。同時，民營企業(yè)利潤率為4.98%，低于國有企業(yè)8.05%的水平，相較美、德、日企業(yè)10%以上的利潤率也存在較大差距。

頭部企業(yè)偏少，華為貢獻(xiàn)該領(lǐng)域民營企業(yè)70%以上的R&D經(jīng)費。2022年，36家中國民營企業(yè)在該領(lǐng)域入榜企業(yè)（216家）中的研發(fā)投入排名分布在第2位至第215位，中位數(shù)位次約為第160位。該領(lǐng)域中R&D經(jīng)費規(guī)模處于前五位的民營企業(yè)分別為全球第5位的華為、全球第117位的小米、全球第127位的聯(lián)想、全球第537位的TCL電子、全球第675位的傳音控股，其中，華為R&D經(jīng)費在該領(lǐng)域民營企業(yè)中的占比達(dá)到73.08%。此外，該領(lǐng)域研發(fā)投入前100家全球入榜企業(yè)中，中國民營企業(yè)僅有8家，頭部企業(yè)顯著偏少。

制藥與生物技術(shù)領(lǐng)域的中國民營企業(yè)R&D經(jīng)費投入嚴(yán)重不足。2022年，制藥與生物技術(shù)領(lǐng)域中國民營企業(yè)有73家，占該領(lǐng)域中國入榜企業(yè)的87.95%，R&D經(jīng)費占比達(dá)到85.53%。國際比較來看，美國企業(yè)在該領(lǐng)域中同樣占據(jù)領(lǐng)導(dǎo)地位，在該領(lǐng)域全球企業(yè)中的數(shù)量及R&D經(jīng)費占比分別為55.14%和 52.09%，民營企業(yè)則分別為15.02%和5.13%，R&D經(jīng)費投入總額也均低于歐盟、德國及日本入榜企業(yè)總體水平。此外，民營企業(yè)2022年R&D經(jīng)費強(qiáng)度為10.59%，尚未達(dá)到該領(lǐng)域企業(yè)16.9%的平均水平。

民營企業(yè)利潤總額不足美國企業(yè)的1/20。民營企業(yè)2022年實現(xiàn)利潤48.93億歐元，占該領(lǐng)域中國企業(yè)的51.17%、全球入榜企業(yè)的2.11%，而美國企業(yè)2022年實現(xiàn)利潤1204.75億歐元，在該領(lǐng)域全球入榜企業(yè)中的占比達(dá)到52%。此外，民營企業(yè)2022年利潤率為4.33%，低于全球入榜企業(yè)16.76%的平均水平，而美、德及歐盟企業(yè)均在20%以上，民營企業(yè)與其相比仍有較大差距。

百濟(jì)神州、石藥集團(tuán)等民營企業(yè)全球位次顯著提升，引領(lǐng)中國醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)由仿制走向創(chuàng)新。2022年，73家民營企業(yè)在該領(lǐng)域全球入榜企業(yè)（486家）中的研發(fā)投入排名分布在第28位至第482位，中位數(shù)位次約為第225位。該領(lǐng)域R&D經(jīng)費前五位的民營企業(yè)分別為全球第153位的百濟(jì)神州、全球第251位的復(fù)星國際、全球第389位的石藥集團(tuán)、全球第482位的科興生物、全球第508位的信達(dá)生物。百濟(jì)神州在2016年發(fā)布的記分牌中首次入榜，居于全球第1524位，其專注創(chuàng)新藥研發(fā)長期堅持高額研發(fā)投入，全球位次也快速提升至第153位。石藥集團(tuán)2013年首次入榜，居于全球第2168位，其堅持由仿制藥向創(chuàng)新藥轉(zhuǎn)型，已進(jìn)入全球研發(fā)投入前400強(qiáng)。

汽車及零部件領(lǐng)域的中國民營企業(yè)R&D經(jīng)費規(guī)模仍處于較低水平，R&D經(jīng)費強(qiáng)度表現(xiàn)亮眼。2022年，汽車及零部件領(lǐng)域中國民營企業(yè)有28家，占該領(lǐng)域中國入榜企業(yè)數(shù)量的58.33%、R&D經(jīng)費的53.93%。國際比較來看，中國民營企業(yè)數(shù)量、R&D經(jīng)費規(guī)模在該領(lǐng)域全球入榜企業(yè)中的占比分別為16.28%和6.92%，歐盟依舊在汽車及零部件領(lǐng)域仍占據(jù)優(yōu)勢地位，以20.35%的數(shù)量貢獻(xiàn)了42.16%的R&D經(jīng)費。日本企業(yè)優(yōu)勢則在逐漸下降，美國企業(yè)正加速追趕，兩國企業(yè)R&D經(jīng)費占比均為20%左右。此外，中國民營企業(yè)2022年R&D經(jīng)費強(qiáng)度達(dá)到7.26%，均高于歐盟、德國、美國及日本企業(yè)平均水平。

民營企業(yè)利潤表現(xiàn)不及國企，在該領(lǐng)域全球入榜企業(yè)中占比不足1%。該領(lǐng)域中國民營企業(yè)2022年實現(xiàn)利潤16.17億歐元，在該領(lǐng)域中國入榜企業(yè)、全球入榜企業(yè)中的占比分別為28.63%和0.7%。民營企業(yè)利潤表現(xiàn)不及國企，與該領(lǐng)域中歐盟企業(yè)40%以上的占比以及美、日企業(yè)20%以上的占比更是差距較大。此外，民營企業(yè)2022年利潤率僅為0.98%，相較2013年的12.60%出現(xiàn)大幅下滑，也遠(yuǎn)低于德日美企業(yè)6%-8%的平均水平。這也與入榜民營企業(yè)中智能網(wǎng)聯(lián)車企較多有關(guān)，其往往在技術(shù)研發(fā)、建立工廠、市場營銷方面投入較多，而德日美入榜企業(yè)主要為傳統(tǒng)車企。

新能源汽車、工程機(jī)械制造等細(xì)分賽道出現(xiàn)全球領(lǐng)導(dǎo)者。2022年，28家中國民營企業(yè)在該領(lǐng)域全球入榜企業(yè)（172家）中的研發(fā)投入排名分布在第16位至第169位，中位數(shù)位次約為第118位。該領(lǐng)域R&D經(jīng)費規(guī)模前五位的民營企業(yè)分別為全球第82位的比亞迪、全球第142位的長城汽車、全球第160位的蔚來汽車、全球第200位的吉利新能源、全球第224位的三一重工。比亞迪、蔚來汽車等民營企業(yè)正在成為全球電動汽車、智能汽車核心產(chǎn)業(yè)鏈的主導(dǎo)者，比亞迪新能源整車銷量已位居全球第一，“蔚小理”等著力于自動駕駛領(lǐng)域的核心技術(shù)突破、算力資源布局等，加快商業(yè)化落地進(jìn)程。三一重工專注于工程機(jī)械制造領(lǐng)域，多項產(chǎn)品銷量居于世界第一，逐步由國內(nèi)行業(yè)龍頭邁向世界龍頭。此外，同處于新能源汽車賽道的特斯拉全球排名為第68位，與比亞迪基本處于同一梯隊。